Материалы ИноСМИ содержат оценки исключительно зарубежных СМИ и не отражают позицию редакции ИноСМИ
Доллар постепенно теряет позиции на мировой арене, пишет Forbes. После введения санкций против России страны все больше отказываются от его использования в нефтяных сделках.
Продолжая тему проведенной на прошлой неделе оценки стремительно меняющегося характера миропорядка в сфере нефтяной торговли, целый ряд необычных международных сделок, заключенных за последнее время, поднимает вопросы о том, может ли вместе с ним меняться и влияние нефтедоллара на мировых рынках. Хотя никто не был удивлен тем, что в ответ на западные санкции Россия начала убеждать покупателей своей нефти проводить операции в рублях, целый ряд недавних сделок, заключенных другими странами с целью осуществления торговли сырой нефтью и нефтепродуктами с использованием других валют, вызвали заметно больше удивления.
Примеры недавно заключенных сделок
Итак, о чем же все сейчас говорят? Ниже приведены несколько примеров недавних международных сделок и новых альянсов, которые поднимают вопросы о будущем нефтедоллара.
• 28 марта Бразилия и Китай — члены все более влиятельного альянса БРИКС — объявили о подписании соглашения о проведении всех будущих торговых операций с использованием своих национальных валют. Китай считается крупнейшим торговым партнером Бразилии.
• 8 марта агентство Reuters опубликовало информацию, что "индийские покупатели оплачивают большую часть российской нефти недолларовыми валютами, включая дирхамы ОАЭ, а последнее время и российскими рублями, о чем сообщают многочисленные источники в нефтеторговых и банковских компаниях".
• 29 марта Саудовская Аравия объявила, что она согласилась стать "партнером по диалогу" с Шанхайской организацией сотрудничества — группой, работающей в экономической и политической сфере, а также в сфере безопасности, которую возглавляет Китай и которая призвана конкурировать с аналогичными западными организациями. Этот очередной признак укрепления связей между Саудовской Аравией и Китаем появился всего через несколько недель после того, как королевство и Иран объявили о восстановлении дипломатических отношений, чего удалось добиться благодаря посредничеству Пекина.
• Также 28 марта французский нефтяной гигант Total Energies объявил о закупке первой партии сжиженного природного газа (СПГ) у китайской нефтяной компании CNOOC с использованием китайского юаня в качестве валюты платежа.
Эти и другие соглашения, заключенные за последние несколько месяцев, порождают предположения о том, что по мере эволюции нефтяных рынков нефтедоллар может постепенно терять свое влияние.
Немного предыстории
Хотя значительная доля международных сделок с сырой нефтью долгое время проводилась в американской валюте, нефтедоллар официально закрепился в качестве мировой валюты для осуществления подобных сделок в 1973 году, то есть после первого нефтяного эмбарго арабских стран. После этого администрация Ричарда Никсона подписала с принцем Саудовской Аравии Фахдом ибн Абдель Азизом соглашение, согласно которому королевство должно было вести торговлю нефтью в американских долларах в обмен на военную поддержку Соединенных Штатов и американскую технику.
Эта договоренность, заключенная между тогдашним крупнейшим покупателем сырой нефти (Соединенными Штатами) и крупнейшим производителем нефти (Саудовской Аравией), привела к возникновению парадигмы, которой очень быстро начали следовать другие страны-экспортеры и импортеры. С тех пор большинство сделок с нефтью традиционно проводятся в американской валюте, благодаря чему и появился термин "нефтедоллар".
Сегодня, даже в условиях глобальной напряженности, сдвигов в международных торговых соглашениях и целой череды новых сделок, предполагающих проведение операций в иных валютах, таких как российский рубль и китайский юань, результаты анализа, недавно проведенного экономистом Анасом Альхаджи (Anas Alhajji), управляющим партнером Energy Outlook Advisors, показывают, что, по данным МВФ, 60% официальных валютных резервов, созданных в первом квартале 2022 года, были в долларах США.
"Да, с подъемом евро, японской йены и китайского юаня американский доллар немного сдал позиции, но вот вам шокирующая правда: согласно последним данным Международного валютного фонда, доля американского доллара сегодня остается на том же уровне, что и в 1995 году", — добавляет Альхаджи.
Что может ждать нас в будущем
Хотя Россия и некоторые другие страны-производители нефти годами настаивали на необходимости вести торговлю нефтью в недолларовых валютах, нет никаких сомнений, что разобщающий характер российской СВО на Украине привел к усилению этого давления. В интервью, которое вице-председатель S&P Global Дэниэл Ергин (Daniel Yergin) дал в феврале, он отметил, что из 195 стран мира всего 37 применяют санкции против России, что еще больше усугубляет существующие международные разногласия.
Эти противоречия и факторы, заставляющие торговать без использования нефтедоллара, по всей видимости, будут только усиливаться, пока стороны не найдут способ урегулировать украинский конфликт. Продолжающийся подъем Китая в качестве геополитической державы и альтернативы международному господству Соединенных Штатов, а также либеральному миропорядку, установившемуся после Второй мировой войны, наверняка будет усиливать давление на нынешнюю нефтедолларовую систему.
Растущее влияние альянса БРИКС и его планы по расширению, вероятно, тоже будут способствовать усилению давления на американский доллар в международной торговле. Члены БРИКС (Бразилия, Россия, Индия, Китай и ЮАР) в прошлом году проголосовали за рассмотрение вопроса о приеме в свои ряды новых членов, а министр иностранных дел России Сергей Лавров недавно заявил, что с тех пор "более дюжины" стран выразили заинтересованность в том, чтобы присоединиться к группе.
Саудовская Аравия часто упоминается как страна, которая может пойти на этот шаг. По некоторым данным, интерес к вступлению в БРИКС проявили и другие государства, включая Египет, Индонезию, Турцию, Таиланд и Объединенные Арабские Эмираты.
Все эти факторы могут привести к снижению влияния Соединенных Штатов и их валюты в международных отношениях. Однако, хотя Альхаджи признает наличие всех этих факторов, он все же настойчиво утверждает, что "американский доллар теряет позиции, но не теряет господства".
Вывод
Нет никаких сомнений в том, что Соединенные Штаты в настоящее время плавно оставляют ту роль мирового полицейского, которую они взяли на себя после Второй мировой войны. Несмотря на существенные различия в риторике, этот постепенный отход стал преобладающей чертой президентства Барака Обамы, Дональда Трампа и Джо Байдена. Неслучайно по мере этого отступления Соединенных Штатов влияние нефтедоллара тоже постепенно снижается.
На данный момент нефтедоллар, чье влияние несколько уменьшилось, все же остается основной валютой для осуществления сделок с сырой нефтью и нефтепродуктами. Однако его статус продолжит меняться по мере постепенной реорганизации глобальной торговли и глобальных альянсов.
Примеры недавно заключенных сделок
Итак, о чем же все сейчас говорят? Ниже приведены несколько примеров недавних международных сделок и новых альянсов, которые поднимают вопросы о будущем нефтедоллара.
• 28 марта Бразилия и Китай — члены все более влиятельного альянса БРИКС — объявили о подписании соглашения о проведении всех будущих торговых операций с использованием своих национальных валют. Китай считается крупнейшим торговым партнером Бразилии.
• 8 марта агентство Reuters опубликовало информацию, что "индийские покупатели оплачивают большую часть российской нефти недолларовыми валютами, включая дирхамы ОАЭ, а последнее время и российскими рублями, о чем сообщают многочисленные источники в нефтеторговых и банковских компаниях".
• 29 марта Саудовская Аравия объявила, что она согласилась стать "партнером по диалогу" с Шанхайской организацией сотрудничества — группой, работающей в экономической и политической сфере, а также в сфере безопасности, которую возглавляет Китай и которая призвана конкурировать с аналогичными западными организациями. Этот очередной признак укрепления связей между Саудовской Аравией и Китаем появился всего через несколько недель после того, как королевство и Иран объявили о восстановлении дипломатических отношений, чего удалось добиться благодаря посредничеству Пекина.
• Также 28 марта французский нефтяной гигант Total Energies объявил о закупке первой партии сжиженного природного газа (СПГ) у китайской нефтяной компании CNOOC с использованием китайского юаня в качестве валюты платежа.
Эти и другие соглашения, заключенные за последние несколько месяцев, порождают предположения о том, что по мере эволюции нефтяных рынков нефтедоллар может постепенно терять свое влияние.
Немного предыстории
Хотя значительная доля международных сделок с сырой нефтью долгое время проводилась в американской валюте, нефтедоллар официально закрепился в качестве мировой валюты для осуществления подобных сделок в 1973 году, то есть после первого нефтяного эмбарго арабских стран. После этого администрация Ричарда Никсона подписала с принцем Саудовской Аравии Фахдом ибн Абдель Азизом соглашение, согласно которому королевство должно было вести торговлю нефтью в американских долларах в обмен на военную поддержку Соединенных Штатов и американскую технику.
Эта договоренность, заключенная между тогдашним крупнейшим покупателем сырой нефти (Соединенными Штатами) и крупнейшим производителем нефти (Саудовской Аравией), привела к возникновению парадигмы, которой очень быстро начали следовать другие страны-экспортеры и импортеры. С тех пор большинство сделок с нефтью традиционно проводятся в американской валюте, благодаря чему и появился термин "нефтедоллар".
Сегодня, даже в условиях глобальной напряженности, сдвигов в международных торговых соглашениях и целой череды новых сделок, предполагающих проведение операций в иных валютах, таких как российский рубль и китайский юань, результаты анализа, недавно проведенного экономистом Анасом Альхаджи (Anas Alhajji), управляющим партнером Energy Outlook Advisors, показывают, что, по данным МВФ, 60% официальных валютных резервов, созданных в первом квартале 2022 года, были в долларах США.
"Да, с подъемом евро, японской йены и китайского юаня американский доллар немного сдал позиции, но вот вам шокирующая правда: согласно последним данным Международного валютного фонда, доля американского доллара сегодня остается на том же уровне, что и в 1995 году", — добавляет Альхаджи.
Что может ждать нас в будущем
Хотя Россия и некоторые другие страны-производители нефти годами настаивали на необходимости вести торговлю нефтью в недолларовых валютах, нет никаких сомнений, что разобщающий характер российской СВО на Украине привел к усилению этого давления. В интервью, которое вице-председатель S&P Global Дэниэл Ергин (Daniel Yergin) дал в феврале, он отметил, что из 195 стран мира всего 37 применяют санкции против России, что еще больше усугубляет существующие международные разногласия.
Эти противоречия и факторы, заставляющие торговать без использования нефтедоллара, по всей видимости, будут только усиливаться, пока стороны не найдут способ урегулировать украинский конфликт. Продолжающийся подъем Китая в качестве геополитической державы и альтернативы международному господству Соединенных Штатов, а также либеральному миропорядку, установившемуся после Второй мировой войны, наверняка будет усиливать давление на нынешнюю нефтедолларовую систему.
Растущее влияние альянса БРИКС и его планы по расширению, вероятно, тоже будут способствовать усилению давления на американский доллар в международной торговле. Члены БРИКС (Бразилия, Россия, Индия, Китай и ЮАР) в прошлом году проголосовали за рассмотрение вопроса о приеме в свои ряды новых членов, а министр иностранных дел России Сергей Лавров недавно заявил, что с тех пор "более дюжины" стран выразили заинтересованность в том, чтобы присоединиться к группе.
Саудовская Аравия часто упоминается как страна, которая может пойти на этот шаг. По некоторым данным, интерес к вступлению в БРИКС проявили и другие государства, включая Египет, Индонезию, Турцию, Таиланд и Объединенные Арабские Эмираты.
Все эти факторы могут привести к снижению влияния Соединенных Штатов и их валюты в международных отношениях. Однако, хотя Альхаджи признает наличие всех этих факторов, он все же настойчиво утверждает, что "американский доллар теряет позиции, но не теряет господства".
Вывод
Нет никаких сомнений в том, что Соединенные Штаты в настоящее время плавно оставляют ту роль мирового полицейского, которую они взяли на себя после Второй мировой войны. Несмотря на существенные различия в риторике, этот постепенный отход стал преобладающей чертой президентства Барака Обамы, Дональда Трампа и Джо Байдена. Неслучайно по мере этого отступления Соединенных Штатов влияние нефтедоллара тоже постепенно снижается.
На данный момент нефтедоллар, чье влияние несколько уменьшилось, все же остается основной валютой для осуществления сделок с сырой нефтью и нефтепродуктами. Однако его статус продолжит меняться по мере постепенной реорганизации глобальной торговли и глобальных альянсов.
Дэвид Блэкмон (David Blackmon)